金融风险有哪些类型（新手必看）

将金融组织在其业务中面临的各种风险分类，可以更容易识别和评估风险。主要的金融风险类型包括市场风险、信用风险、流动性风险和运营风险。

虽然金融风险类型不止以上几种，但是本节只关注几种主要类型。

市场风险

市场风险（Market Risk）是由于金融市场变化而产生的。例如，利率上升可能会严重影响一个拥有空头头寸的公司。

第二个例子是关于市场风险的另一个来源：汇率。一家商品以美元计价的国际贸易公司，将高度暴露在美元汇率变化的市场风险之下。

商品价格的任何变化都可能对组织的财务可持续性构成威胁。有许多基本面因素对商品价格都有直接影响，包括市场参与者、运输成本等。

信用风险

信用风险（Credit Risk）是最普遍的风险之一，当交易的另一方不能履行债务时，它就会出现。

例如，如果借款人无法支付款项，就会产生信用风险。信用评级的恶化也是信用风险的一个来源，因为它可能会导致组织所拥有的证券市值减少（Horcher，2011）。

流动性风险

流动性风险（Liquidity Risk）以前一直被忽视，一直到 2008 年金融危机爆发，金融市场受到重创后，流动性风险才受到重视。从那时起，对流动性风险的研究力度加强了。

流动性风险包括交易流动性风险和融资流动性风险：

• 交易流动性风险是指投资者交易的速度和容易程度；
• 融资流动性风险是指筹集现金或通过信贷为组织运营融资的能力。

如果组织不能在短时间内将其资产变现，就存在流动性风险，这对组织的财务管理和声誉是相当不利的。

运营风险

管理运营风险（Operational Risk）并非一项明确的、可预见的任务。

由于运营风险的错综复杂和内部特性，它会占用组织大量资源，并且组织会面临如下问题：

• 金融组织如何做好风险管理的工作？
• 组织是否为这项任务分配了必要的资源？
• 风险对组织可持续发展的重要性是否得到正确测量？

顾名思义，当外部事件或组织内部操作对该组织的日常运作、盈利能力或可持续性构成威胁时，就会产生运营风险。运营风险包括欺诈性活动、未遵守法规或内部流程、缺乏培训造成的损失等。

那么，如果组织暴露在一个或多个这样的风险中，并且没有准备好应对方案，会产生什么后果呢？虽然这种情况并不经常发生，但历史事件告诉我们：组织可能会违约并陷入严重的财务危机。